Методика аудиторской проверки учета товаров (на примере ООО "Панацея")
2.2 Анализ основных финансовых показателей деятельности
Финансовый анализ представляет собой метод оценки текущего и перспективного финансового состояния предприятия на основе изучения финансовой информации с использованием аналитических инструментов и методов для определения существенных связей и характеристик, необходимых для принятия управленческих решений.
Роль финансового анализа в современных условиях не только усиливается, но и качественно изменяется. Это связано с тем, что:
-- финансовый анализ превратился в главный метод оценки любого хозяйствующего субъекта;
-- с его помощью можно принять оптимальные управленческие решения в области инвестирования, кредитования, взаимосвязей предприятия с партнерами;
-- финансовый анализ является одним из инструментов исследования рынка и конкурентоспособности. Предприятия осуществляют свою деятельность на рынке самостоятельно в условиях конкуренции. Предприятия, неспособные обеспечить высокую конкурентоспособность, становятся банкротами. Чтобы этого не случилось, они должны постоянно следить за хозяйственной ситуацией на рынке;
-- финансовый анализ может играть более значительную роль как один из самостоятельных видов услуг аудиторских фирм. Ознакомление с финансовым состоянием клиента имеет важное значение не только в период проведения проверки, но и на стадии заключения договора, когда аудитор выступает в качестве партнера предприятия. Предварительный обзор финансового состояния и использование методов финансового анализа в ходе проведения аудиторской проверки ведет к снижению риска аудиторской фирмы.
Представленный анализ основных финансовых показателей ООО «Панацея» выполнен за период с 01.01.14 г. по 31.12.14 г. Качественная оценка значений финансовых показателей ООО «Панацея» проведена с учетом отраслевых особенностей деятельности организации (отрасль -- «Розничная торговля; ремонт бытовых и личных изделий», класс по ОКВЭД -- 52).
Активы по состоянию на 31.12.14 г. характеризуются следующим соотношением: 13,5% внеоборотных активов и 86,5% текущих. Активы организации за весь период увеличились на 1 917 тыс. р. (на 52,7%). Учитывая значительный рост активов, необходимо отметить, что собственный капитал увеличился в меньшей степени - на 41,8%. Отстающее увеличение собственного капитала относительно общего изменения активов следует рассматривать как негативный фактор [42].
А структура имущества и источники его формирования представлена в табл. 2.2.
Рост величины активов организации связан с ростом следующих позиций актива бухгалтерского баланса (в скобках указана доля изменения статьи в общей сумме всех положительно изменившихся статей):
-- денежные средства и денежные эквиваленты -- 1 224 тыс. р. (63,8%);
-- запасы -- 694 тыс. р. (36,2%).
Одновременно, в пассиве баланса прирост наблюдается по строкам:
Таблица 2.2 -- Анализ структуры имущества и источников его формирования
Показатель |
Значение показателя |
Изменение за анализируемый период |
|||||
тыс. р. |
% к валюте баланса |
тыс. р. |
+/?, % |
||||
31.12.13 г. |
31.12.14г. |
на начало 2013г. |
на конец 2014г. |
||||
Актив |
|||||||
1. Внеоборотные активы |
752 |
751 |
20,7 |
13,5 |
?1 |
?0,1 |
|
в том числе: основные средства |
752 |
751 |
20,7 |
13,5 |
?1 |
?0,1 |
|
2. Оборотные, всего |
2 883 |
4 801 |
79,3 |
86,5 |
+1 918 |
+66,5 |
|
в том числе: запасы |
2 812 |
3 506 |
77,4 |
63,1 |
+694 |
+24,7 |
|
денежные средства и краткосрочные финансовые вложения |
71 |
1 295 |
2 |
23,3 |
+1 224 |
+18,2 раза |
|
Пассив |
|||||||
1. Собственный капитал |
2 579 |
3 658 |
70,9 |
65,9 |
+1 079 |
+41,8 |
|
2. Долгосрочные обязательства, всего |
-- |
1 185 |
-- |
21,3 |
+1 185 |
-- |
|
в том числе: заемные средства |
-- |
1 185 |
-- |
21,3 |
+1 185 |
-- |
|
3. Краткосрочные обязательства, всего |
1 056 |
709 |
29,1 |
12,8 |
?347 |
?32,9 |
|
Валюта баланса |
3 635 |
5 552 |
100 |
100 |
+1 917 |
+52,7 |
-- долгосрочные заемные средства -- 1 185 тыс. р. (52,3%);
-- нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) -- 1 079 тыс. р. (47,7%).
Среди отрицательно изменившихся статей баланса можно выделить «Основные средства» в активе и «Кредиторская задолженность» в пассиве (?1 тыс.р. и ?347 тыс. р. соответственно).
На 31 декабря 2014 г. собственный капитал равнялся 3658, 0 тыс. р. Собственный капитал организации существенно вырос за последний год (на 1 079,0 тыс. р., или на 41,8%).
Ликвидность -- способность активов быть быстро проданными по цене, близкой к рыночной. Ликвидность -- способность обращаться в деньги.
Обычно различают высоколиквидные, низколиквидные и неликвидные ценности (активы). Чем легче и быстрее можно получить за актив полную его стоимость, тем более ликвидным он является. Для товара ликвидности будет соответствовать скорость его реализации по номинальной цене.
В свою очередь анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени убывающей ликвидности, с обязательствами по пассиву, которые сгруппированы по степени срочности их погашения.
В российском бухгалтерском балансе активы предприятия расположены в порядке убывания ликвидности. Их можно разделить на следующие группы:
А1 -- высоколиквидные активы (денежные средства и краткосрочные финансовые вложения);
А2 -- быстрореализуемые активы (краткосрочная дебиторская задолженность, т.е. задолженность, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты);
А3 -- медленно реализуемые активы (прочие, не упомянутые выше, оборотные активы);
А4 -- труднореализуемые активы (все внеоборотные активы);
Пассивы баланса по степени возрастания сроков погашения обязательств группируются следующим образом:
П1 -- наиболее срочные обязательства (привлеченные средства, к которым относится текущая кредиторская задолженность перед поставщиками и подрядчиками, персоналом, бюджетом и т.п.);
П2 -- среднесрочные обязательства (краткосрочные кредиты и займы, резервы предстоящих расходов, прочие краткосрочные обязательства);
П3 -- долгосрочные обязательства (раздела IV баланса «Долгосрочные пассивы»);
П4 -- постоянные пассивы (собственный капитал организации).
Для определения ликвидности баланса следует сопоставить итоги по каждой группе активов и пассивов. Идеальным считает ликвидность, при которой выполняются следующие условия: А1 ? П1; А2 ? П2; А3 ? П3; А4 ? П4.
Актуальность определения ликвидности баланса приобретает особое значение в условиях экономической нестабильности, а также при ликвидации предприятия вследствие его банкротства. Здесь встает вопрос: достаточно ли у предприятия средств для покрытия его задолженности. Такая же проблема возникает, когда необходимо определить, достаточно ли у предприятия средств для расчетов с кредиторами, т.е. способность ликвидировать (погасить) задолженность имеющимися средствами. В данном случае, говоря о ликвидности, имеется в виду наличие у предприятия оборотных средств в размере, теоретически достаточном для погашения краткосрочных обязательств.
Для определения ликвидности баланса предприятия рассчитывается целая система показателей в виде коэффициентов, отражающих соотношения определенных статей баланса и других видов финансовой отчетности. Данные коэффициенты представлены в табл. 2.3.
Таблица 2.3 -- Анализ соотношения активов по степени ликвидности и обязательств по сроку погашения
Активы по степени ликвидности |
На конец 2014 г., тыс. р. |
Прирост за анализ. период, % |
Пассивы по сроку погашения |
На конец 2014 г., тыс. р. |
Прирост за анализ. период, % |
Излишек/ недостаток платеж. Средств тыс. р., |
|
А1 |
1 295 |
+18,2 раза |
П1 |
709 |
?32,9 |
+586 |
|
А2 |
-- |
-- |
П2 |
-- |
-- |
-- |
|
А3 |
3 506 |
+24,7 |
П3 |
1 185 |
-- |
+2 321 |
|
А4 |
751 |
?0,1 |
П4 |
3 658 |
+41,8 |
?2 907 |
Из таблицы видно, что имеется идеальное соотношение активов по степени ликвидности и обязательств по сроку погашения.
Анализ платежеспособности по коэффициентам ликвидности осуществляется с помощью коэффициента абсолютной ликвидности, коэффициентом промежуточной ликвидности и коэффициентом текущей ликвидности.
Коэффициент текущей ликвидности дает общую оценку ликвидности активов, показывая, сколько рублей текущих активов предприятия приходится на один рубль текущих обязательств.
Логика исчисления данного показателя заключается в том, что предприятие погашает краткосрочные обязательства в основном за счет текущих активов; следовательно, если текущие активы превышают по величине текущие обязательства, предприятие может рассматриваться как успешно функционирующее (по крайней мере, теоретически).
Размер превышения и задается коэффициентом текущей ликвидности. Значение показателя может варьировать по отраслям и видам деятельности, а его разумный рост в динамике обычно рассматривается как благоприятная тенденция.
Формула расчета коэффициента текущей ликвидности выглядит так:
Ктл = ОбА/КДО (2.1)
где ОбА -- оборотные активы, принимаемые в расчет при оценке структуры баланса -- это итог второго раздела баланса формы №1 за вычетом строки дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты;
КДО -- краткосрочные долговые обязательства -- это итог четвертого раздела баланса за вычетом строк доходы будущих периодов и резервы предстоящих расходов и платежей.
Коэффициент быстрой (промежуточной) ликвидности -- по смысловому назначению показатель аналогичен коэффициенту текущей ликвидности; однако исчисляется по более узкому кругу текущих активов, когда из расчета исключена наименее ликвидная их часть -- производственные запасы.
Логика такого исключения состоит не только в значительно меньшей ликвидности запасов, но, что гораздо более важно, и в том, что денежные средства, которые можно выручить в случае вынужденной реализации производственных запасов, могут быть существенно ниже затрат по их приобретению.
В частности, в условиях рыночной экономики типичной является ситуация, когда при ликвидации предприятия выручают 40% и менее от учетной стоимости запасов.
Кроме того, анализируя динамику этого коэффициента, необходимо обращать внимание и на факторы, обусловившие его изменение.
Формула расчета коэффициента быстрой ликвидности выглядит так:
Кбл = (ОА?З)/КП (2.2)
где ОА -- Оборотные активы;
З -- запасы;
КП -- краткосрочные пассивы.
Таким образом, формула расчета этого показателя складывается так: отношение готовой продукции и товаров для перепродажи, дебиторской задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты, краткосрочных финансовых вложений и денежных средств (ф.1) к итогу четвертого раздела баланса за вычетом доходов будущих периодов и резервов предстоящих расходов и платежей.