12.4. Облік довгострокових інвестицій у боргові зобов'язання

Облік інвестицій у боргові зобов'язання здійснюється залежно від виду зобов'язання та терміну його погашення. Інвестиції можуть бути придбані на дату їх випуску та в період між виплатами відсотків.

Найбільш поширеними довгостроковими борговими зобов'язаннями є облігації. Вони емітуються підприємствами з метою захисту значних сум капіталу в довгостроковому періоді і містять зобов'язання емітента повернути основну суму вкладення (за номінальною вартістю облігацій) та зобов'язання щодо сплати відсотків.

Оприбуткування боргових зобов'язань на баланс здійснюється за первісною вартістю за актом приймання-передачі.

При цьому роблять такі облікові записи:

Оприбуткування придбаних довгострокових боргових зобов'язань:

Дебет 14 «Довгострокові фінансові інвестиції»;

Кредит 31 «Рахунки в банках».

Фінансові інвестиції, що утримуються підприємством до погашення, відображаються на дату балансу за амортизованою собівартістю. Амортизована собівартість фінансової інвестиції — це собівартість фінансової інвестиції, яка збільшена на суму нагромадженої амортизації дисконту або зменшена на суму нагромадженої амортизації премії. Різницею між собівартістю придбання і вартістю погашення фінансових інвестицій може бути дисконт або премія.

Дисконт виникає, якщо фінансові інвестиції були придбані за вартістю нижчою, ніж номінальна. Такі інвестиції називають дисконтними.

Приклад. 1 січня 2003 р. підприємство придбало 50 облігацій номінальною вартістю 1000 грн за 42 832 грн з терміном погашення 5 років. Оголошена при емісії фіксована ставка відсотка — 12 %, відсотки сплачуються один раз у рік— 1 січня.

Придбання довгострокових облігацій на рахунках бухгалтерського обліку буде відображатись таким чином, грн:

Дебет 143 «Інвестиції непов'язаним сторонам 42 832

Кредит 311 «Поточні рахунки в національній валюті» 42 832

Отже, сума дисконту в даному прикладі становила 7168 грн (50 х 1000 - 42832).

Сума дисконту амортизується протягом періоду з дати придбання до дати погашення боргових цінних паперів за методом ефективної ставки відсотка з одночасним нарахуванням відсотків.

Метод ефективної ставки відсотка — це метод нарахування дисконту або премії, за яким сума амортизації визначається як різниця між доходом за фіксованою ставкою відсотка і добутком ефективної ставки та амортизованої вартості на початок періоду, за який нараховується відсоток.

Використання цього методу дозволяє здійснювати амортизацію премії або дисконту з одночасним нарахуванням відсотків за облігаціями.

Продовжимо приклад. Дата погашення придбаних облігацій — 31.12.2007. Отже, термін амортизації дисконту становитиме 5 років. Виплата відсотків за даними облігаціями здійснюється щороку наприкінці року за фіксованою ставкою 12%. Номінальна ставка відсотка становитиме 6000 грн (50 000 х 12 %).

Ефективну ставку відсотку визначимо за формулою:

де НВ — номінальна вартість облігацій (однієї чи пакета), грн;

ФСВ — фіксована ставка відсотка, %;

Д — сума дисконту, грн;

Т — період погашення, років;

ДВ — дисконтна вартість облігацій (однієї чи пакета), грн.

За нашим прикладом:

Розрахунок амортизації дисконту за інвестиціями в облігації подано в табл.. 12. 2.

Таблиця 12. 2.

Розрахунок амортизації дисконту за інвестиціями в облігації

У гр. 6 таблиці вказується амортизована собівартість інвестиції на кінець кожного звітного періоду, за якою вона буде відображена у балансі.

Сума амортизації дисконту нараховується одночасно з нарахуванням відсотка за ефективною ставкою. Вона буде доходом від фінансових інвестицій, що підлягає отриманню у звітному періоді і відображається у складі інших фінансових доходів.

При цьому на кінець першого року утримання інвестиції здійснюється такі записи в бухгалтерському обліку:

1. На суму зростання вартості інвестиції (амортизації дисконту), грн:

Дебет 143 «Інвестиції непов'язаним сторонам» 853

Кредит 733 «Інші доходи від фінансових операцій» 853

2. На суму визнаних доходів за відсотками, грн:

Дебет 373 «Розрахунки за нарахованими відсотками» 6000

Кредит 732 «Відсотки отримані» 6000

На кінець другого року бухгалтеру слід зробити такі облікові записи:

3. На суму зростання вартості інвестиції (амортизації дисконту), грн:

Дебет 143 «Інвестиції непов'язаним сторонам» 990

Кредит 733 «Інші доходи від фінансових операцій» 990

4. На суму визнаних доходів за відсотками, грн:

Дебет 373 «Розрахунки за нарахованими відсотками» 6000

Кредит 732 «Відсотки отримані» 6000

На дату погашення облігації (31.12.2007) вартість облігацій на балансі повинна бути доведена до номінальної, оскільки виплата коштів емітентом облігації здійснюється за номінальною вартістю.

При погашенні облігацій складають такі записи:

5. На суму отриманого погашення:

Дебет 311 «Поточні рахунки в національній валюті» 50 000

Кредит 143 «Інвестиції непов'язаним сторонам» 50 000

6. На суму зростання вартості інвестиції (амортизації дисконту), грн:

Дебет 143 «Інвестиції непов'язаним сторонам» 2845

Кредит 733 «Інші доходи від фінансових операцій» 2845

7. На суму визнаних доходів за відсотками, грн:

Дебет 373 «Розрахунки за нарахованими відсотками» 6000

Кредит 732 «Відсотки отримані» 6000

Облігації, які підприємство придбало за ціною вище від номінальної вартості, називаються преміальними. Перевищення ціни придбання над номінальною вартістю називається премією.

Приклад. 01.01.2003 підприємство придбало 50 облігацій номінальною вартістю 1000 грн за ціною 1050 грн/шт. Фіксована ставка відсотка за облігаціями становить 12% річних, термін погашення — 31.12.2007. Виплата відсотків здійснюється щороку наприкінці.

Придбання довгострокових облігацій на рахунках бухгалтерського обліку буде відображатись таким чином, грн:

Дебет 143 «Інвестиції непов'язаним сторонам» 52 500

Кредит 311 «Поточні рахунки в національній валюті» 52 500

Номінальна ставка відсотка становить 3000 грн. Премія — 2500 грн ((1060 - 1000) х 50).

Ефективна ставка відсотка розраховується за формулою:

де НВ — номінальна вартість облігації, грн;

ФСВ — фіксована ставка відсотка, %;

П — премія, грн;

Т — термін погашення облігації, років;

ПВ — преміальна вартість облігацій, грн.

Підставивши дані у попередню формулу, дістанемо:

Розрахунок амортизації премії подано в табл.. 12 .3.

Таблиця 12. 3

Розрахунок амортизації премії за інвестиціями в облігації

Вартість інвестиції на кінець кожного звітного періоду відображається за вирахуванням суми амортизації премії за ефективною ставкою відсотка. На рахунках бухгалтерського обліку наведені операції відображаються на кінець першого року таким чином, грн.:

1. На суму амортизації премії:

Дебет 952«Інші фінансові витрати» 435

Кредит 143 «Інвестиції непов'язаним сторонам» 435

2. На суму нарахованих відсотків:

Дебет 373 «Розрахунки по нарахованих доходах» 6000

Кредит 732 «Відсотки отримані» 6000

За принципом нарахування відсотки нараховуються щомісяця незалежно від дати їх виплати (отримання).

Оцінка і облік інвестицій у боргові зобов'язання здійснюється за кожною інвестицією.

Якщо інвестиція в боргові цінні папери здійснена за номінальною вартістю, балансова вартість її не змінюється протягом усього періоду утримання її підприємством. У такому випадку визнається дохід лише за відсотками.